Многие читатели книг или статей в интернете, да и при просмотре видео, вам могут услышать не совсем понятные для них бизнес термины. В этой статье постараюсь дать развернутые краткие определения некоторым основным терминам инвестора, которые встречаются очень часто.
Доход и прибыль — определение и в чем между ними разница? Простыми словами
Доход — это денежная сумма которая поступает вам на счёт или в бумажном виде на руки. Обычно разделяют понятия доход на два вида: грязный доход и доход.
Под “грязным доходом” могут понимать всю сумму которая поступила на ваш счёт без учёта любых расходов. А доход могут понимать как сумма, которая осталась после уплаты основных расходов, например, оплаты налога.
Так что, разные люди могут понимать термины немного по-разному, что бы не ошибиться, лучше уточнять.
Чистая прибыль — эта сумма, которая остается от дохода после вычета всех основных расходов Актива. Например, уплаты: налогов, зарплат, аренды, покупки оборудования для Актива, коммуналки и т.д.. В общем, нужно оплатить за все необходимое, что бы Актив функционировал, и пункт затрат на рекламу тоже вписывается в граф основных расходов.
Вот выписка из налоговой на учет некоторых расходов при УСН «доходы минус расходы»
Что входит в список расходов при УСН
- затраты, понесенные в связи с получением патентов;
- затраты, связанные с НИОКР;
- затраты на ремонт и улучшение основных средств — как собственных, так и арендованных;
- затраты, производимые в рамках договоров аренды;
- затраты по материальным расходам;
- затраты, связанные с оплатой труда;
- затраты на все виды обязательного страхования (пенсионное, социальное, медицинское, страхование жизни);
- расходы, связанные с оплатой услуг, оказываемых кредитными организациями;
- издержки по закупке, производству и установке основных средств.
Куда распределяется чистая прибыль?
Основные направления куда может тратиться чистая прибыль:
- выплата дивидендов;
- инвестиции;
- погашение прошлогодних убытков;
- выплата премий работникам;
- создание или пополнение резервных фондов.
Примерный расчет прибыли:
Вам на счет поступила сумма в 1 000 000 ₽, аренда за 1 месяц составила 100 000 ₽, налог на прибыль по УСН 15%, затраты связанные с з/п персонала 200 000 ₽, материальные расходы 100 000 ₽, оплата услуг 30 000. 1 000 000 − 430 000 − 15% = 484 500 ₽ чистая прибыль с вычетом налога.
Риск и Ликвидность — это, простыми словами
Риск, простыми словами — это некая вероятность провала, по соотношению к выигрышу, чем больше шанс риска, тем меньше вероятность успеха. В категорию риска могут входить разные факторы, от погодных условий, до вероятности экономического кризиса.
Ликвидность простыми словами — это возможность продать приобретенное вами (товар, актив, недвижимость и т.д…) по рыночной цене максимально быстро. Принято считать 3 вида ликвидности:
- Высокая ликвидность — это возможность продать приобретенный вами товар за срок в 1 день не ниже рыночной цены.
- Низколиквидный — это плохо реализуемый товар по рыночной цене, что бы его реализовать по цене рынка, может потребоваться ни один день или неделя.
- Неликвидный — это не возможность продать товар по рыночной цене длительное время из-за низкого спроса на рынке на этот товар.
👉 Узнай: подробно, что такое Ликвидность, как ее оценивать и повышать
Доходность и Возврат вложений
Доходность — эта сумма, которая превысила ваши вложения, то есть, например, купил акции на 100 000₽, спустя время стоимость акций выросла, общая сумма стала 170 000 ₽, значит доходность составила 70% (70 000 ₽).
Если вам предлагают доходность в 10% годовых, нужно уточнить некоторые моменты, эта доходность подсчитывалась после вычета всех расходов, или нет? Например, при годовой инфляции 8%, ваш годовой доход по 10% ставке составил бы всего лишь 2%, или если учитывать налог на доход 6%, то после вычета налога доходность составляла бы 4%. Или тот кто предложил 10% доходности, учитывал все нюансы по основным расходам и предложил доходность 10% после вычета расходов.
Срок возврат инвестиций — это когда вами вложенные деньги возвращаются к вам обратно. Например, купив кв за 10 000 000 ₽ и сдавая ее в Аренду за 150 000 ₽ в месяц, вложенная вами сумма вернется к вам почти через 6 лет, если не учитывать налог и расход на содержание Квартиры.
👉 Узнай: все что нужно знать про банковский депозит для физ лиц от А до Я.
Капитализация
Рыночная капитализация — эта оценка стоимости компании, что бы сейчас узнать рыночную стоимость компании, нужно все выпущенные Акции компании умножить на стоимость 1 акции. Например, компания выпустила 1 000 000 акций, цена одной акции 234 рубля, 1 000 000 Акций × 234 ₽ = 234 миллиона рублей рыночная капитализация компании.
Формула рыночной капитализации: MC = N × P
MC – рыночная капитализация, N – количество акций в обращении, а P-рыночная цена одной акции.
Капитализация процентов по вкладу, пример с Таблицей начислений процентов
Капитализация процентов по вкладу, что это — это начисление процентов по вкладу ежемесячно или ежеквартально, таким образом начисленная сумма % увеличивает вклад, тем самым в последующих месяцах сумма по проценту будет становиться все больше и больше.
Таблица начисления процентов по вкладу в ежемесячном порядке со ставкой 10%:
Обратите внимание, прибыль за первый месяц по вкладу составила 16 666 рублей, а на последний месяц уже составляла 20 171 рубль. Депозит пополнился только один раз, в начале срока на сумму в 2 000 000 рублей.
А если делать небольшой вклад с ежемесячной капитализацией, с ежемесячными пополнениями, на сколько сильно будет просадка в прибыли по итогу в отличие от разового пополнения. Давайте разделим сумму в 2 000 000 рублей на два года (24 мес.), ежемесячные платежи составят 83 333 руля.
Удивительно, но сумма на 24 месяц при ежемесячном пополнении не сильно отличается от разового пополнения. В случае разового пополнения сумма ежемесячной прибыли на 24 месяц составила 20 171, а с ежемесячным пополнением 18 365 рублей.
Волатильность — это что? Простыми словами с примером
Волатильность — это изменения стоимость Актива за определенный промежуток времени: день, месяц, год, неделю. Чем чаще прыгает цена, тем самым выше волатильность Актива.
Высокая волатильность означает резкое изменение стоимости Актива в любом направлении, а низкая волатильность означает более стабильные цены Активов, такие активы считаются более надежными.
Волатильность акций — это изменение цены акции за определенные промежутки времени, если изменения происходят часто, такие Акции могут считать высоко волатильными. На картинке выше видны колебания роста и падений.
Простыми словами, волатильность валюты — это изменения стоимости валюты, если стоимость денежной единицы изменяется плавно, это можно считать низкой волатильностью, если есть резкие скачки, тогда высокой.
Волатильность рынка — это колебание цен Активов на рынке, если происходит отклонения в 10% и более, тогда это можно считать высокой волатильностью, а если колебания в 1% – 2%, в таком случае рынок находится в состоянии покоя.
Формула подсчета волатильности
Формула дает подсчитать волатильность определенного отрезка времени. Для подсчета процента волатильности следует использовать вот эту формулу:
Вср % = Ц мах – Ц мин × 100 / Ц мин
- Ц мах — укажите максимальную цену Актива за выбранный вами отрезок времени
- Ц мин — укажите минимальную цену Актива за выбранный вами отрезок времени
- Вср % — результат
Виды волатильности:
- 1–2% — низкая;
- 3–9% — средняя;
- более 10% — высокая.
Диверсификация рисков
Диверсификация рисков — это увеличения шанса сохранить ваши вложения и получить доходность. Это делается распределяя вложения по разным секторам, используя разные инвестиционные инструменты: акции, облигации, валюту, недвижимость, опционы, криптовалюту.
Используя разные инструменты, рискованные и максимально не рискованные, вы минимизируете риски, в отличии если бы вы владели одним активам. Если актив становится не леквидным, вы проигрываете, что бы не проиграть, нужно распределить денежные средства “диверсифицировать риски” между разными инвестиционными предложениями.
Виды диверсификации:
Валютные — инвестирование в надежные мировые валюты: доллар, евро, золото и т.д…
Диверсификация по классам активов — акции, облигации, недвижимость, биржевые товары.
Диверсификация по странам
Диверсификация по отраслям
Отраслевое распределение экономик США и Великобритании в 1900 и 2021 годы
Портфель инвестора
Инвестиционный портфель — это акции разных компаний, облигации и другие инвестиционные инструменты собранные вместе. Портфели могут отличаться по: доходности, сроку вложений и надежности.
Консервативный портфель отличается своей высокой надежность, но минусом его является небольшая доходность. В таком портфеле обычно собраны низкодоходные Активы которые имеют высокую надежность: облигации развитых государств, банковские депозиты, офисы склады высшего класса с многолетними договорами аренды.
Рискованный портфель — имеет рискованные активы с очень высокой потенциальной доходностью. В портфель могут входить инвестиции в Венчурный рынок, в застройщика до начала стройки.
Сбалансированный портфель — в этот портфель входят как рискованные, так и нерискованные активы, которые грамотно распределены между собой так, что бы в случае краха нескольких компаний или кризиса, ваш портфель сильно не пострадал.
